إن الاضطرابات الجيوسياسية العالمية، وصعود الحمائية التجارية، وإعادة التشكيل المستمر لسلاسل التوريد عبر الحدود، تدفع صناعة تغليف الورق إلى المياه العميقة لتعديل عميق في أنماط العرض والطلب.
وفي مؤتمر فاست ماركتس لمنتجات الغابات في أمريكا اللاتينية لعام 2026، اجتمع ممثلون عن شركات الورق والتعبئة الرائدة مثل كلابين، وإيراني، وإيبيما، وباريبونا لإجراء مناقشات متعمقة حول قضايا مثل مفاوضات التعريفات الجمركية، وإصلاح النظام الضريبي، وارتفاع تكاليف المواد الخام والطاقة.
اتفق قادة الصناعة الذين حضروا المؤتمر بالإجماع على أن التحدي الأساسي الذي تواجهه صناعة تغليف الورق حاليًا ليس النقص المطلق للطلبات الطرفية، ولكن سلسلة القيمة بأكملها محاصرة بعمق في مأزق "زيادة الطلب ولكن ليس زيادة الأرباح"، وقد تحولت المنافسة الصناعية بالكامل من "حرب توسيع نطاق القدرات" إلى "حرب الدفاع عن الربح" الوحشية للغاية.
هناك فائض في العرض العالمي يزيد عن عشرة ملايين طن، ويظهر الطلب على الورق المقوى والكرتون تباينًا كبيرًا.
وفقًا لبيانات الصناعة التي كشف عنها أليخاندرو ماتا، مدير التعبئة والتغليف وورق الطباعة الأوروبي لشركة Fastmarkets، من المتوقع أن يصل الطلب العالمي الإجمالي على الورق إلى 435.7 مليون طن في عام 2025، بزيادة طفيفة قدرها 0.4٪ مقارنة بعام 2024.
ومع ذلك، في الفئات الفرعية الداخلية، يكون التمايز الهيكلي شديدًا للغاية: مدفوعًا بشكل مباشر بالانكماش الكبير في الطلب على ورق النشر التقليدي وورق الطباعة التجارية، ارتفع الطلب على الورق المقوى في سوق الورق العالمي إلى 16%، ومن المتوقع أن يصل إجمالي الطلب إلى 72.2 مليون طن في عام 2025، بزيادة قدرها 1.2%؛ بينما مع التوسع في الخدمات اللوجستية للتجارة الإلكترونية والتغليف الاستهلاكي، ارتفعت نسبة الورق المقوى في إجمالي الطلب على الورق من 27% إلى 46%.
وفي تناقض حاد مع الزيادة المطردة والطفيفة في الطلب، نجد القدرة الهيكلية المفرطة الشديدة للغاية في قطاع التصنيع. واستناداً إلى متوسط معدلات التشغيل، فقد بلغ الفائض الفعلي في العرض في سوق الورق المقوى العالمي حوالي 10 ملايين طن.
ولم ترتفع الفجوة المقصية بين نمو القدرات والناتج الفعلي إلا ببطء بمعدل 2.7% سنويا قبل عام 2020، ولكن في الجولات اللاحقة من موجات التوسع، توسعت بسرعة إلى متوسط 11% أو أكثر. ورغم أن مراكز التصنيع الفائضة مثل آسيا تواجه حواجز جمركية متزايدة التعقيد واختناقات لوجستية، فإن حجم صادراتها مستمر في التوسع إلى الخارج.
وعلى خلفية أن نمو الطلب مقيد بشدة بسبب الدخل المتاح للسكان، وثبات التضخم، وتراجع الاستهلاك، فإن الاعتماد ببساطة على زيادة الحمولة لم يعد كافيا لدعم بقاء الشركات. فقط مؤسسات التصنيع التي تثبت قدرتها القصوى على التحكم في التكاليف وقدرات إعادة تنظيم التجارة عبر الإقليمية هي التي يمكنها التنقل خلال دورة التوريد هذه.
وبالاعتماد على الفوائد التصديرية للزراعة والثروة الحيوانية في أمريكا اللاتينية، تعمل شركات التعبئة والتغليف بكامل طاقتها ولكنها تواجه حالة من الأرباح الهامشية.
على الرغم من أن سوق الورق العالمية محاطة بسحابة ثقيلة من الفائض، فقد أظهر قطاع تصنيع عبوات الورق في أمريكا اللاتينية دعمًا هيكليًا فريدًا. ويرتبط الأساس الكامن وراء هذه القدرة على الصمود ارتباطا وثيقا بالمكاسب الصناعية للبرازيل باعتبارها "مخزن الحبوب" العالمي الكبير ومصدرا أساسيا لبروتين اللحوم.
وتشير البيانات إلى أن الأغذية والمشروبات تمثل الغالبية العظمى من الطلب العالمي على التغليف بنسبة 62%، في حين تمثل كل من السلع الاستهلاكية والقنوات الصيدلانية 10%، ومستحضرات التجميل والعناية الشخصية 8%. أشار الرئيس التنفيذي أوديوان كاجانين من شركة إيراني بوضوح إلى أنه طالما ظل الإيمان بمكانة البرازيل كمورد عالمي أساسي للبروتين الحيواني ثابتًا، فإن صناعة الورق المقوى المموج تتمتع بقاعدة طلب قوية على المدى الطويل.
وتؤكد البيانات الواردة من جبهة التصنيع هذا المنطق أيضًا. قال دوجلاس دالماسي، مدير شركة Clabin Packaging، إنه في النصف الأول من عام 2026، حافظت صناعة ورق التغليف ككل على توسع إيجابي بنسبة 3٪، وكان الطلب الخارجي هو الذي قاد بشكل مباشر تشغيل السوق المحلية.
وكشف ماريو سانتوس، مدير أعمال باريبونا، أن قواعد الإنتاج الخاصة بالشركة حافظت على حالة إنتاج حمولة كاملة في السنوات الأخيرة. ومع ذلك، فإن التشغيل عالي التحميل لا يترجم مباشرة إلى أرباح كبيرة. وبدلاً من ذلك، أدى إنتاج الورق المرتفع للغاية في البرازيل إلى تكثيف المنافسة السعرية بين أقرانهم. تواجه الشركات بشكل عام ضغطًا سلبيًا شديدًا على هوامش الربح بينما تكون محملة بالكامل بالطلبات. أصبح الحفاظ على توليد الإيرادات الأساسية هو الاختبار اليومي الأكثر تحديًا.
التخطيط المستقبلي للوائح البيئية الصارمة، والمعركة من أجل الحصول على حصة في السوق في قطاعات الأكياس الورقية والأكياس البلاستيكية
وفي لعبة البحث عن المنتجات وتطويرها واختيار المواد البيئية، تبحث الشركات الرائدة عن محاور جديدة للتغلب على الدورة. في الوضع الحالي حيث يعتقد بعض المشاركين في السوق أن الحماس لحماية البيئة قد هدأ، اتخذت شركة Ibema، التي أكملت مؤخرًا الاستحواذ على أصول BO Paper البرازيلية، قرارًا استراتيجيًا لإعطاء الأولوية للتكوين الموازي للألياف الخام والألياف المعاد تدويرها.
ويعتقد المدير التنفيذي الاستراتيجي لهذه الشركة، فرناندو كافالارو، أن إدخال اللوائح البيئية العالمية يتميز بخاصية التخلف من حيث الدورة. خلال الفترة المنخفضة التي تمر بها الصناعة، فإن الشركات المصنعة التي أكملت تحويل خطوط الإنتاج المستدامة وتقنيات التعبئة والتغليف منخفضة الكمية المحجوزة مقدمًا سوف تقوم بسرعة بتحويل تكاليف الامتثال إلى أدوات حصاد السوق بمجرد فرض أوامر حظر البلاستيك البيئي الجديدة.
في مجال الأكياس الورقية (أكياس ورق الكرافت) المثير للاهتمام للغاية والتي تحل محل الأكياس البلاستيكية، اعتمد العمالقة استراتيجيات مختلفة تمامًا. يحمل كلابين موقفًا عقلانيًا ومنضبطًا تجاه "الاستبدال الكامل للبلاستيك"، مشيرًا إلى أن الأكياس الورقية الأصلية القائمة على الألياف لها بطبيعة الحال حواجز تقنية عالية للتغليف الصناعي الثقيل (مثل مواد البناء الأسمنتية)، وفقط عندما تتمكن من إثبات للعملاء بشكل كامل أنها يمكن أن تحقق تحويلًا فعليًا للبيع بالتجزئة أو مساحة متميزة، يمكن إنشاء استبدال جزئي منطقيًا من منظور تجاري.
في المقابل، ركز إيلاني وإيبيما على سيناريوهات استهلاك التجزئة الأقل واستهداف الأكياس الورقية خفيفة الوزن للمخبوزات والسوبر ماركت بشكل أساسي. وأشار إيلاني إلى أنه في السنوات الـ 15 إلى 20 الماضية، حققت مراكز التسوق الكبيرة بشكل شبه كامل التحول من البلاستيك إلى الورق في حقائب اليد، ويساهم هذا السوق المتخصص بنسبة 30٪ من إجمالي أعماله.
في الوقت نفسه، بما أن تكاليف التصنيع الشاملة للبلاستيك في أوروبا وأجزاء من آسيا تجاوزت الورق بسبب ارتفاع أسعار النفط وضرائب الكربون، فإن الشركات ذات القدرة الإنتاجية للتكامل الرأسي مثل بارابونا تعمل على تسريع التعدي على الأوضاع الحالية للأغشية البلاستيكية التقليدية في فترة النافذة المهيمنة على التكلفة من خلال زيادة الورق الأساسي للصفائح البيضاء والمعالجة العميقة لتشكيل الأكياس.
بالنظر إلى حوار الصناعة برمته، فإن الإجماع النهائي الذي توصل إليه عمالقة الورق والتغليف في أمريكا اللاتينية واضح للغاية: لقد أصبح عصر الاعتماد ببساطة على إطلاق آلات الورق الكبيرة، وإطلاق القدرة على إنتاج الورق الخام الأولي لمواصلة تشغيل الماكينة، من أجل متابعة معدل التشغيل شيئًا من الماضي تمامًا. إن القدرة العالمية على إنتاج الورق المقوى على مستوى الحمولة معلقة في الميزان، وتجبر سلسلة الصناعة بأكملها على إعادة هيكلة قيمتها التجارية.
بالنسبة لمؤسسات تصنيع التعبئة والتغليف، لم يعد تركيز المنافسة ينصب على من لديه حمولة أكبر أو مساحة مصنع أوسع، ولكن من يمكنه تقليل خسائر المواد من خلال تصميم خفيف الوزن، ومن يمكنه الاحتفاظ بصافي الربح من خلال خدمات التخصيص المرنة للعملاء، ومن يمكنه إكمال حلقة المنافع ذات القيمة المضافة العالية بدءًا من تصنيع الورق الخام في المراحل الأولية وحتى التغليف النهائي.
إن "المنافسة على هامش الربح" التي بدأها رواد الصناعة من أمريكا اللاتينية ليست فقط انعكاسًا حقيقيًا لبرودة ودفء صناعة الورق والتغليف العالمية، ولكنها تشير أيضًا إلى الاتجاه الحتمي للتحول لجميع شركات التعبئة والتغليف التي تكافح في منطقة المياه العميقة ذات الربح الصغير.
